Die JACOB Elektronik GmbH, ein führender IT-Solution-Partner aus Karlsruhe, regelt die Unternehmensnachfolge im Rahmen eines Management-Buy-out an das langjährige Management-Team. Die Transaktion wurde von der Wintergerst Societät für Unternehmer-Beratung käuferseitig und im Rahmen der Erstellung und Umsetzung eines Finanzierungskonzepts vollumfänglich begleitet.

Die JACOB Elektronik GmbH ist mit einem Umsatz von über 350 Mio. EUR und rd. 400 Mitarbeitern ein führender und wachstumsstarker IT-Solution-Partner. Dabei liegt der Fokus mit einem breiten Produktportfolio, einem hohen Automatisierungsgrad und einem hochspezialisierten Beratungsteam auf der kompletten Betreuung von B2B-Kunden. In den vergangenen 30 Jahren konnte die JACOB Elektronik GmbH durch individuelle Kundenlösungen und weitreichende Business-Services eine breite Kundenbasis aufbauen und ein anhaltendes Umsatz- und Ertragswachstum realisieren. Im Zuge der langfristigen Regelung der Unternehmensnachfolge hat das langjährige Management Team die Geschäftsanteile der Gründerfamilie erworben.

„Wir sind froh, dass wir im Zuge der Unternehmensnachfolge die Geschäftsanteile der Familie Jacob übernehmen konnten, und danken der Familie für die über viele Jahre vertrauensvolle und partnerschaftliche Zusammenarbeit. Die vergangenen Monate waren für uns sehr intensiv, da wir im Zuge der steuerlichen und vertraglichen Gestaltung und insbesondere der Finanzierung des Anteilserwerbs vor zahlreichen Fragestellungen abseits unseres Tagesgeschäfts standen. Wir sind sehr froh und dankbar, dass uns das Team von Wintergerst vollumfänglich, sehr professionell und vertrauensvoll durch den gesamten Transaktions- und Finanzierungsprozess geführt hat“, so Christian Pochat, Geschäftsführer und Gesellschafter der JACOB Elektronik GmbH.

Bei der vollumfänglichen Begleitung des Transaktionsprozesses durch die Wintergerst Societät für Unternehmer-Beratung war die Kernaufgabe neben der käuferseitigen Begleitung des M&A-Prozesses insbesondere die Strukturierung und Umsetzung der erforderlichen Akquisitionsfinanzierung. Dies umfasste neben der Entwicklung einer passgenauen Finanzierungsstruktur insbesondere die Ansprache potenzieller Fremd- und Eigenkapitalgeber und deren Koordination im Rahmen der jeweiligen Kreditgenehmigungsprozesse sowie bei der vertraglichen Umsetzung. Hierbei konnte ein Bankenkonsortium unter Führung der Sparkasse Karlsruhe gewonnen werden, mit dem unter Einbindung verschiedener Finanzierungsbausteine eine langfristige Akquisitions- und Betriebsmittelfinanzierung umgesetzt werden konnte.

„Es hat große Freude bereitet, so ein dynamisches und erfolgreiches Managementteam in der Transaktion zu begleiten und im Verlauf des Prozesses wachsen zu sehen“, so der zuständige Partner Bernd Grupp von der Wintergerst Societät für Unternehmer-Beratung. Christian Scharfenberger, der das Projekt und insbesondere die Planung und Umsetzung der Finanzierung federführend leitete, ergänzt: „Die gefundene, fremdfinanzierte MBO-Lösung ist eine Win-win-Situation für alle Beteiligten und zeigt, dass interne Nachfolgelösungen mit professionellen Partnern sehr gut darstellbar sind.“

Berater des Management-Teams:

• Wintergerst Societät für Unternehmer-Beratung, M&A- und Finanzierungsberatung: Bernd Grupp (Partner), Christian Scharfenberger (Director), Nico Weber (Analyst)

• Menold Bezler (Stuttgart): Vladimir Cutura (Partner), Thomas Futterer (beide Gesellschaftsrecht/M&A), Albrecht Bacher (Partner, Wirtschaftsprüfung), Nico Haldy (Partner), Clemens Mauch (beide Steuern), Roman Becker (Partner, Bankrecht & Finanzierungen)